El precio de las acciones de Palo Alto Networks ha ido aumentando gracias a las sólidas ganancias y la creciente demanda de servicios de ciberseguridad, y ahora la compañía está aprovechando ese impulso para hacer algunas compras.
Tecno ha confirmado con múltiples fuentes que Palo Alto está en negociaciones avanzadas para comprar no una, sino dos nuevas empresas de seguridad de Israel por alrededor de mil millones de dólares en total para ampliar su cartera de servicios.
Específicamente, está mirando a Talon Cyber Security, que ha desarrollado un navegador empresarial dirigido a fuerzas de trabajo distribuidas en materia de seguridad, por entre 600 y 700 millones de dólares; y Dig Security, especialista en proteger datos en nubes públicas, por entre 300 y 400 millones de dólares. Palo Alto cotiza en bolsa y actualmente tiene una capitalización de mercado cercana a los 70 mil millones de dólares.
Ambas nuevas empresas tienen menos de tres años y, en ambos casos, estos serían resultados sólidos en comparación con sus valoraciones actuales.
Talon ha recaudado alrededor de 143 millones de dólares y Dig ha recaudado sólo alrededor de 45 millones de dólares. Respectivamente, sus inversores incluyen Entrée Capital, Evolution Equity y LightSpeed; y Signal Fire, Okta, CrowdStrike, Samsung y Felicis. Los dos también comparten inversores comunes: los inversores especialistas en ciberseguridad Team8 y Cyverse Capital.
Por lo que tengo entendido, Palo Alto se acercó a ambas startups de manera proactiva: ninguna estaba en el mercado para ser adquirida.
Palo Alto Networks y Dig declinaron hacer comentarios para esta historia; Talon aún no nos ha respondido. Pero múltiples fuentes cercanas al acuerdo contactadas por Tecno confirmaron los precios y dijeron que las negociaciones se encuentran en una fase avanzada, aunque no cerradas.
Para dar otra pista sobre los acuerdos en curso, la publicación israelí Calcalist informó la semana pasada sobre ambos acuerdos con las mismas cifras que hemos estado escuchando (aquí y aquí).
Los acuerdos subrayan algunas tendencias clave que se están desarrollando en la industria de la ciberseguridad en este momento.
En primer lugar, la seguridad sigue siendo una gran prioridad para las empresas y las pequeñas empresas.
Un informe de McKinsey del año pasado señala que las infracciones están en camino de costar colectivamente 10,5 billones de dólares anuales para 2025, un aumento del 300% con respecto a las cifras de 2015. Si bien muchas empresas han restringido el gasto y los presupuestos de TI en los últimos dos años, la seguridad es un área en la que han vuelto a gastar incluso cuando otras categorías han permanecido congeladas o restringidas.
«Para los clientes finales, la seguridad sigue siendo un gran riesgo comercial, por lo que los presupuestos están nuevamente en acción y estamos viendo que las ventas aumentan en el tercer y cuarto trimestre», dijo una fuente. «Las empresas de seguridad querrán aprovechar esta oportunidad de manera agresiva».
En segundo lugar, la ciberseguridad sigue siendo un objetivo en movimiento. Los piratas informáticos malintencionados están recurriendo a tecnologías como la inteligencia artificial para ingresar a las redes, por lo que, a medida que las nuevas empresas más pequeñas idean nuevas técnicas cibernéticas, se convierten en objetivos de adquisición para empresas más grandes que buscan mantenerse a la vanguardia.
Otros ejemplos de esto incluyen la adquisición de CrowdStrike por la startup de seguridad Bionic por 350 millones de dólares, y la compra de Polar por parte de IBM a principios de este año por 60 millones de dólares, un acuerdo que IBM hizo, según entendemos, en parte en respuesta a que Palo Alto comprara Cider Security en 2022.
También hay mega acuerdos en esta tendencia, como el plan de Cisco de comprar Splunk por 28 mil millones de dólares.
Para las empresas de seguridad, se convierte en una cuestión de ventaja competitiva frente a piratas informáticos maliciosos y otras empresas de seguridad. «Palo Alto está comprando en parte como reacción a estos acuerdos», dijo una fuente. Algunos competidores de Palo Alto como Wiz, ahora valorado en 10 mil millones de dólares, también son parte de esa amenaza competitiva.
Tanto Talon como Dig están trabajando en áreas más nuevas del mercado de valores, lo que los haría especialmente atractivos para un adquirente más grande. (Entendemos que parecía que había otras personas que previamente habían examinado ambos).
Los esfuerzos de Dig para proteger los datos en la nube, trabajando con datos fragmentados en múltiples nubes, aprovechan un área creciente del mercado: el gasto en la nube es una de las pocas áreas donde los presupuestos no se están recortando en este momento. Es un campo muy concurrido, pero también una excelente oportunidad para emerger como líder en la adaptación de soluciones a la forma en que las empresas trabajan en el mundo real.
Por el contrario, el enfoque de Talon en el concepto de navegador empresarial (una plataforma para que las grandes organizaciones operen todas sus aplicaciones y servicios, construida desde cero teniendo en cuenta la seguridad) es todavía relativamente nuevo en el mercado, pero ya ha comenzado. para conquistar a los clientes y competidores (Island es otra empresa en el mismo espacio, por lo que es otra a tener en cuenta).
«Están creando una nueva categoría que tiene el potencial de ser más grande que la seguridad de endpoints», dijo una fuente. «Están reinventando el sistema operativo».
En el mundo de TI, el péndulo definitivamente oscila entre plataformas gigantes todo en uno y clientes que optan por las mejores soluciones puntuales de su clase. En estos días en materia de ciberseguridad, considerando la cantidad de adquisiciones de las que seguimos escuchando, el giro definitivamente parece estar en la dirección de las grandes plataformas, y eso se está manifestando aquí con estos dos acuerdos en proceso. La gran pregunta es qué tan bien están asimilando estas empresas quienes realizan las compras y cómo se presenta eso a los usuarios finales.
Una fuente nos dice que los clientes que son Los que se separan de Palo Alto en estos días lo hacen en parte porque “sienten que el producto está desconectado”: la compañía tiene ahora más de 30 productos y servicios y ha realizado 17 adquisiciones en total. Si estos dos cierran, la pregunta será cómo el CEO de Palo Alto Networks, Nikesh Arora, planea presentar una visión holística para abordar lo que sigue siendo un panorama de amenazas muy fragmentado y peligroso.
